Immobilien Due Diligence

Einführung in die Immobilien Due Diligence

• Bedeutung und Zweck der Due Diligence
• Organisation und Durchführung des Due Diligence Prozesses
• Kommunikation und Schnittstellen
• Organisation des Datenraums, Gestaltung elektronischer Datenräume
• Checklisten für die Due Diligence Prüfung
• Purchaser und Seller Due Diligence

Legal Due Diligence – rechtliche Themen im Überblick

• Asset Deal und Share Deal: Typische Strukturierung von Immobilien-Transaktionen
• Typische Fragen der rechtlichen Due Diligence
• Das Projekt aus bauvertraglicher Sicht – Abwicklungsstand
• Liegenschaft und Grundbuch
• Behördliche Genehmigungen
• Knackpunkt Mietverträge: Dauer und Kündbarkeit, Instandhaltungspflichten, Mietzinsanpassung etc.
• Offenlegung von Dokumenten, Rechtsfolgen unterlassener Offenlegung
• Umsetzung von Ergebnissen in den Vertragsverhandlungen

Mag. Daniel Richter, Rechtsanwalt, Joklik Katary Richter Rechtsanwälte

Financial Due Diligence – Finanzielle Analysen beim Immobilienerwerb

• Was soll geprüft werden und wie?
• Methoden der Immobilienbewertung
• Wirtschaftlichkeitsberechnungen, Finanz- und Sensitivitätsanalyse
• Zu beachtende Risikofaktoren (qualitativ & quantitativ)
• Welche Anforderungen haben die Banken?

Mag. Patrick Walch, immobilien-Bewertung im Risikomanagement (CMCC), Raiffeisen Bank International AG

Tax Due Diligence – Steuerliche Aspekte, die Sie nicht aus den Augen verlieren dürfen

• Umfang der Due Diligence bei Asset- und Share-Deal – Welche Steuern sind zu beachten?
• Identifizierung wesentlicher steuerlicher Risiken
• Steuerliche Sonderfragen im Rahmen der Tax Due Diligence

Michael Nester, Steuerberater / Director, TPA Steuerberatung GmbH

Technical Due Diligence – Die technische Prüfung der Immobilie

• Vollständige technische Gebäudedokumentation
• Technische Ausstattungsmerkmale / Gebäudeparameter
• Beurteilung der Bewilligungssituation unter Berücksichtigung von etwaigen genannten Käuferanforderungen
• Analyse des baulichen und anlagentechnischen Bestandes
• Zeitliche Abschätzung erforderlicher technischer Reinvestitionen
• Beurteilung der technischen Betriebsführung sowie Bewertung der Betriebskosten
• Monetäre Bewertung von erforderlichen / empfohlenen Maßnahmen

DI Günter Zowa, Geschäftsführer, ZTEC ZT GmbH

Market Due Diligence – Standort- und Marktsituationsanalyse

• Was muss eine Standort- und Marktanalyse beinhalten
• Standortattraktivität, Marktchancen und -risiken
• Mitbewerbervergleich
• Zielgruppenanalyse
• SWOT Analyse
• Wirtschaftlichkeitsberechnung
• Eigentumswohnungspreise-Due Dilligence – Überprüfung hinsichtlich marktadäquater Werte
• Miet-Due Diligence – Überprüfung hinsichtlich marktadäquater Werte
• Nutzungskonzeption der Immobilie

Mag. Alexander Bosak, MBA MRICS, geschäftsführender Gesellschafter, Bosak und die Wölfe GmbH

Environmental Due Diligence – Gebäudeschadstoffe, Altlasten und Nachhaltigkeitsbetrachtungen

• Ablauf und Nutzen einer Environmental Due Diligence für Käufer und Eigentümer
• Vornutzung und mögliche Altlasten
• Typische Gebäude Schadstoffe und deren Vorkommen bzw. Bewertung (Risikoabschätzung)
• Nachhaltigkeitskriterien in der Gebäudeabwicklung
• Internationale Zertifikatsmodelle (ÖGNI/DGNB, LEED, BREEAM, etc.)

Andreas Helbl, Geschäftsführer, CES clean energy solution

Vertragsgestaltung im Anschluss an die Due Diligence

• Basics der Vertragsgestaltung
• Due Diligence vs. Vertragsgestaltung
• Positionen des Käufers/Verkäufers im Verhandlungsprozess
• Gewährleistungen und Haftungen, Rechtsfolgen, Haftungsbeschränkungen
• Übergang von Rechten und Pflichten
• Absicherung des Kaufpreises und Fälligkeit

Mag. Daniel Richter, Rechtsanwalt, Joklik Katary Richter Rechtsanwälte