Spezialtag MiFID II

08:30 Herzlich willkommen! Check-in bei Kaffee und Tee

09:00 Eröffnung der Konferenz durch imh und den Vorsitzenden

MiFID II Spezialfragen und Aufsichtspraxis der FMA

Organisation und Konzeption

09:05 Organisationsanforderungen

• Compliance-Risikoanalyse
• Beschwerdemanagement
• Auslagerungen von wesentlichen betrieblichen Aufgaben
• FMA Rundschreiben zu IT und Organisation

Product Governance – Anforderungen an den Produktherstellungs- u. -genehmigungsprozess

• Erkenntnisse aus der FMA-Markterhebung

Beratung am Point of Sale: Von der Kontaktaufnahme bis zum Abschluss

Suitability/Geeignetheit und Angemessenheit – Eignungsprüfung

• ESMA Suitability Guidelines – Geeignetheit und Angemessenheit im Wertpapiergeschäft
• Robo-Advice: Einsatz von automatisierten und halbautomatisierten Systemen für die Anlageberatung
• Eignungsbericht
• Cross-Selling Guidelines und FMA Cross Selling VO – Vorgaben zu Querverkäufen
• Q&A der ESMA

„Taping“ – Aufzeichnungs- u. Dokumentationspflichten

• Umfang der neuen Aufzeichnungspflichte
• Aufsichtskonforme Dokumentation und Aufbewahrung
• Q&A der ESMA

Inducements und Umgang mit Research: Welche Spielräume verbleiben?

• Dokumentation und Rechtfertigung bei nicht-unabhängiger Beratung
• Besonderheiten bei unabhängiger Beratung

Kostentransparenz

• Ex-ante und ex-post Offenlegung von Kosten und Nebenkosten
• Q&A der ESMA

Best Execution

• Q&A der ESMA

10:30 Kaffeepause

Aufsichtspraxis

FMA-Prüfungen – Worauf die FMA besonders Wert legt

• Prüfungsinstrumente der Wertpapieraufsicht
• Ablauf von Vor-Ort-Prüfungen – Worauf Sie sich vorbereiten sollten

Ausblick auf Prüfschwerpunkte 2019

Mag. Claudia Parenti, LL.M., Integrierte Conduct- und Vertriebsaufsicht über Banken, Finanzmarktaufsicht (FMA)
Mag. Elias Forstinger, Prüfleiter, Integrierte Conduct- und Vertriebsaufsicht über Banken, Finanzmarktaufsicht (FMA)

PRIIPS-VO

12:00 PRIIPS-VO: FMA Aufsichtserfahrung und Legislativer Ausblick

• Aufsichtsansatz der FMA (Erkenntnisquellen, Vorgehen, Erwartungshaltung gegenüber Beaufsichtigten) Vorgehen, Erwartungshaltung gegenüber Beaufsichtigten)
• Konkrete Aufsichtserfahrung / Rechtsprobleme
  • Anwendungsbereich (Anbieten / Verkaufen; Scope insb. bei Anleihen)
  • Grenzüberschreitender Vertrieb inkl. Sprachenregime
    • Home-Host Problematik
    • Hersteller aus Drittstaaten (fehlerhafte / fehlende KIDs)
    • Überschneidung mit Informationspflichten gem. MiFID II
  • Berechnungsmethoden zu Performance-Szenarien
    • Konkret Vorstoß der FMA zu Kategorie 3 PRIIPs
    • Allgemein auf Europäischer Ebene diskutierte Problemstellungen
• Legislativer Ausblick
  • PRIIPS-Review
  • Doppelgleisigkeit UCITs KIID / PRIIPs-KID
  Mag. Ralph Rirsch, BSc, Integrierte Conduct- und Vertriebsaufsicht über Banken, Finanzmarktaufsicht (FMA)
  
  

Ihre Fragen an die FMA:
Nutzen Sie die Chance und senden Sie Ihre Fragen
vorab bis spätestens 27. November 2018 an imh (therese.tinauer[at]imh.at), diese werden anonymisiert an die FMA weitergeleitet und im Rahmen des Vortrags beantwortet.

13:00 Mittagspause

Prüfung des Wertpapiergeschäfts

14:30 Prüfungshandlungen in Zusammenhang mit dem Wertpapiergeschäft

• Die Bankprüfung – ein Überblick
• Die Aufsichtsrechtliche Prüfung
• Prüfungshandlungen iVm dem Kundenwertpapiergschäft

Mag. (FH) Markus Weinmayr, Österreichischer Raiffeisen Verband (ÖRV)

15:30 Kaffeepause

16:00 PRIIP-VO im Spannungsfeld von Aufsichts- und Zivilrecht

• Problematik bei Performance-
• Berechnung, Kostendarstellung und SRI Aufsichtsrechtliche Vorgaben
• Mögliche zivilrechtliche Haftungsanspruchsgrundlagen
• Erkenntnisse und Umsetzungsvorschläge der EUSIPA
• Aktuelle Europarechtliche Entwicklungen

Mag. Karin Lenhard, Group Securities Compliance, Erste
Group Bank AG

17:00 Diskussion und Erfahrungsaustausch


17:15 Ende des Spezialtages MiFID II